文/韬略哥
8月3日，此前从未上榜的特斯拉和 Netflix 也在榜上，市场监管总发布公告称，分别排名第 392 位和 484 位。在盈利方面，对涉嫌哄抬价格的汽车芯片经销企业立案调查。
什么信号？
说明开始出手，苹果以 574 亿美元的利润位居榜首。微软、谷歌母公司 Alphabet 和社交媒体巨头 Facebook 在利润榜上分别位列第五、第七和第十。而科技公司排名靠前的包括了鸿海精密（第 22 位）、华为（第 44 位）、移动（第 56 位）、京东（第 59 位）、阿里巴巴（第 63 位） 、电信（第 126 位）、腾讯（第 132 位）、联想集团（第 159 位）等。与此同时，整治汽车芯片市场乱象了！
监管将重点打击哄抬炒作、价格高企等扰乱市场秩序行为。
要知道，前年首次上榜的小米集团今年排名上升 84 位，发展半导体芯片产业，至第 338 位，不仅需要集合巨的物力、财力和人力，格力则下滑 52 位，还需要打扫干净房间，至第 488 位。和此前情况类似，营造一个良性公平的市场环境。
从长远看，榜单中全球互联网 7 强占 4 席，这是一个利好芯片行业发展的消息。
但是，分别是的京东集团、阿里巴巴集团、腾讯控股有限公司和小米集团，经不起一丝风吹草动的资本市场，美国上榜互联网分别是亚马逊、Alphabet 公司、Facebook 公司。这 7 家公司这公司的排名较去年均有提升。其中排名提升幅度最的是小米集团，成了惊弓之鸟。
今天午后，汽车芯片概念股集体幅下挫。
兆易创新、立昂微、北京君正、新洁能、华润微、晶方科技等超20股跌幅逾5%。
今天，我们主要探讨，汽车芯片怎么就成了“炒货”重灾区？芯片荒还要持续多久？
01
加价5-20倍还买不到芯片
汽车市场上的芯片主要可分为两类，一类是以控制指令运算为主，算力较弱的功能芯片MCU，一类是以智能运算为主，算力较强的AI芯片。
在一辆汽车所装备的所有半导体器件中，MCU概占三成。
一辆传统汽车需要用到70颗以上的MCU芯片，智能汽车的需求量甚至超过300颗。
作为汽车使用量最的MCU主控芯片单价通常为几块钱。
但今年以来，分汽车芯片如MCU等价格上涨了10~20倍。
现在汽车MCU芯片均价在5美元左右，导航主机Soc芯片价格要达到70多美元。
意法半导体一个单价不到10元的冷门芯片，价格被炒到70多倍。
而只要有一个芯片不到位，汽车就有可能生产不出来。
通常情况，芯片原厂涨价通常会公示，且涨价幅度有限。
到供应商手中芯片价格上涨10倍乃至20倍，其主要原因就是分销商囤货、炒货。
很多人有货不放，你越吃我越囤，水很深，其结果就是汽车厂商加价都买不到芯片。
02
热钱涌入炒芯片
炒作在我们身边太常见了。
炒股、炒房、炒币，炒鞋，但凡有利可图，人们就能让任何事物与炒作组成超级CP，炒芯片就是之一。
历史上最有名的“郁金香事件”，就是一个炒作投机的案例。
17世纪，郁金香从土耳其被引入西欧，由于量少价高，备受达官贵人追捧。
投机商看重其中的商机，开始囤积郁金香球茎，并推动郁金香价格上涨。
当时，就连卖鱼和卖菜的贩夫走卒也加入到郁金香买卖中。
阿姆斯特丹交易所为了满足郁金香的狂热交易，专门为此设立了买卖会场。
价格时郁金香球茎曾涨到1668荷兰盾，就在短短两天后，这支郁金香球茎的价格约等于0.15荷兰盾。很多人一夜间一贫如洗，甚至投江自杀。
汽车芯片火了之后，由于赚钱效应可观，许多做物流、贸易的人都来炒芯片，资金从几千万到上亿不等。
眼睛一红，心就黑了。
国内分企业在全球以20倍的价差收购芯片，甚至出现“炒芯片半年能把十年的钱都挣回来”之说法。
在早期，芯片分销商的存在确实有其市场价值。
相对于消费电子，汽车芯片的产值占比较低、计划性较强、周期长，芯片原厂倾向于用较短的时间来完成长时间的订单；
加上汽车零件公司不会建长时间的库存，因此，分销商就承担起了缓冲池的作用。
的汽车一级供应商直接和芯片公司谈业务，交货由分销商来执行。分销商帮助一级供应商建立库存，维持供应链的弹性；
对于小供应商来说，它们的采购体量不足以和芯片原厂直接对话，于是团结在分销商周围，通过代理商拿货。
最终，市场形成了汽车主机厂通过一级供应商下需求，一级供应商找代理商拿货，代理商和芯片原厂打交道的格。
这是正常市场条件下的基本操作，家分工合作，手拉手一起赚钱。
一旦市场出现波动，芯片变成了供不应求的香馍馍，代理商的话语权就变得很了，甚至可以两头通吃。
私自囤货加价，芯片原厂没有拿到应有的市场利润，下游厂商饱受涨价之苦，而中间商坐收渔翁之利。
对于供应商来说，也是两眼一抹黑，上游源头数据拿不到，究竟囤货的人囤了多少，募集了多少资金囤，他们很难搞清楚。
本来芯片就短缺，现在还有人借此发不义之财，难怪监管要出手。
市场监管总亲自参与调查炒货，正本清源，实现对渠道的优化梳理，其实是利好行业长期发展的。
据统计，德州仪器、瑞萨电子等芯片公司在全球都有数个分销商，包括联世平、安富利、文晔科技等。
去年起，德州仪器转采直营模式，刀阔斧砍掉代理商。
未来，芯片直营模式有可能被推广复制。
03
汽车苦缺芯久已
目前处于成熟制程的MCU芯片短缺，由多种原因造成：
首先，新冠疫情+日本地震+德州暴风雪+台湾缺水，直接影响产能。
其次，全球70%以上的汽车MCU生产来自于台积电，而台积电的汽车芯片代工收入2020年占比仅为3%。
MCU处于20~45nm的成熟制程（高端自动驾驶SoC芯片需要更先进的7nm制成），代工利润低，没有扩产动力，导致MCU产能吃紧。
第三，上游设备商亦因利润较低而较少生产成熟制成的生产设备，生产设备难补充。
第四，疫情期间消费电子销售爆发导致的产能挤压。
汽车芯片跟不上，损失的不仅是汽车厂商，还有GDP。
据测算，全球“缺芯”将导致2021年汽车制造商营收损失1100亿美元（约合7145亿元）。同时，2021年的汽车净产量总计会减少390万辆。
因此，队出手了！
7月27日，集成电路产业投资基金二期股份有限公司，简称基金二期，宣布投资南光电。
基金二期一来，这家A股光刻胶龙头立马获1.83亿元增资。
基金二期于2020年10月22日，注册资本2041.5亿元，属于牵头建立的产业基金，旨在推动整个半导体产业发展。
截至目前，基金二期公开投资的项目已超过10个。
包括中芯国际、中芯南方、睿力集成、紫光展锐、中微公司、思特威、长川科技、珠海艾派克微电子及华润微等企业，总投资金额达数百亿元。
在前不久新发布的《新能源汽车产业发展规划（2021-2035年）》中，明确提出要突破车规级芯片、车用操作系统、新型电子电气架构等关键技术和产品。
目前国内汽车芯片的自给率只有约10%。
而我国提出的目标是到2025年，关键领域芯片自给率要达到70%。
解决“卡脖子”问题，推动国产芯片产业发展，正日益受到、地方、行业、企业等各个层面的重视。
由此可见，芯荒难题迟早有解。
只不过，与趋势为敌的人，永远无法赚到长久的钱。
